[ad_1]
PETALING JAYA：该国的家庭债务水平仍然需要密切监控，因为它可能带来风险，尽管在2015年达到峰值之后稳步下降。
家庭债务与国内生产总值（GDP）的比率从2015年的88.4％下降到去年的83％，但经济学家表示，与地区相比，它仍处于较高的一面，可能构成风险。
因此，除现有措施外，他们同意应采取其他新措施改善家庭债务。
美国银行集团首席经济学家安东尼达斯告诉StarBiz，密切关注家庭债务与GDP趋势的关系非常重要，因为贷款购买价值较高的房产和供个人使用的杠杆借款人可能会产生风险。
“那些更依赖可变收入的借款人以及低收入阶层和生活在城市地区的借款人更有可能面临更大的债务偿还挑战。
他说：“因此，家庭债务风险将会增加，尤其是经济将在2019年适度增长。”
达斯说，要降低家庭债务水平，需要确保名义GDP增长快于家庭债务增长。
国家银行预计今年马来西亚的GDP将增长4.3％至4.8％。 2018年，马来西亚的国内生产总值增长了4.7％。
全球机构和国际机构也削减了2019年国内GDP增长预测。国际货币基金组织（IMF）预测增长4.7％，而穆迪投资者服务公司增长4.4％。
经济学家一致认为，家庭债务增加可能会给未来经济增长带来不必要的压力并危及金融稳定。
风险在于，家庭债务的急剧上升将使他们面临未来冲击的脆弱性，尤其是他们处理未预期的冲击的能力。
Dass表示，估计三年内家庭债务占GDP的比例将在未来三年内下降1.1％至1.2％。
双威大学商学院经济学教授Yeah Kim Leng表示，债务水平升高意味着家庭更容易受到经济放缓，商品和资产价格下跌，生活成本上升，加息和失业等冲击的影响。
“此外，在充分利用杠杆率的情况下，家庭拥有较少的可支配收入，因为其收入的很大一部分用于偿还债务承诺。
“东盟国家的马来西亚家庭债务占国内生产总值的比例最高。在亚洲，只有韩国的比例较高，而澳大利亚，加拿大和英国等少数发达经济体的比率高于马来西亚，“他说。
与此同时，马来西亚评级公司（MARC）首席经济学家Nor Zahidi Alias表示，2019年家庭债务可能会以较慢的速度扩张，尽管与地区国家相比，其与GDP的比率仍然相对较高。
“由于住宅房地产贷款占家庭总债务的一半以上，房地产贷款增长的速度将为马来西亚家庭债务的未来趋势提供一些迹象，”他说。 2018年，与2017年相比，申请和批准购买住宅物业的贷款增长显着放缓至0.3％和1.8％。在2019年2月，申请和批准的贷款增长均降至三个月低点。
“从上述统计数据来看，我们认为这表明住宅物业的需求将进一步放缓，这将导致家庭债务占GDP的比例进一步下降，”他指出。
然而，扎希迪告诫说，如果发生严重的经济冲击影响劳动力市场，家庭债务可能成为一个问题。他说，在严重的经济衰退期间，企业面临较低的收入，并倾向于缩减员工人数。
“失业率上升意味着借款人偿还债务的整体能力下降。这也将影响马来西亚的总体GDP增长，因为私人消费支出在过去八年中平均占全国总产出的71％，“扎希迪说。
是的，除了银行为减少向弱势借款人提供贷款而采取的负责任的贷款做法外，政府为控制进一步的债务积累而采取的一项关键举措是增加经济适用房的供应，因为大部分家庭债务都是抵押贷款。
其他与成本相关的措施包括维持汽车，摩托车和耐用品的低价和稳定价格，因为这些是家庭信贷增长的其他主要来源，他说。
劝阻个人投资金融资产的贷款是当局可以研究的另一个领域。最后，更具挑战性的是收入增强措施。
他说，最低工资的增加和B40集团持续的收入支持，以改善生活成本上升，这是政府继续推出的值得注意的计划。
“政府可以考虑的其他增加收入的措施是财政和财政激励措施，以提高企业提升低层员工的技能和生产力，从而提高工资，同时提高生产率，”Yeah指出。
达斯说，政府需要进一步采取措施，以减轻生活压力，同时确保稳定的收入和就业前景。此外，他表示需要确保负责任的贷款行为继续支持整体家庭偿债能力。
扎希迪说，不仅要考虑债务水平，还要考虑整个年龄组和收入群体的债务积累和债务分配的速度。
确定所有年龄组和收入群体的债务与收入比率和偿债比率至关重要。
根据国家银行的2018年金融稳定和支付报告，最脆弱的部分是每月收入低于RM3,000的部分。这是因为他们的财务缓冲很低，他们的债务债务平均超过金融资产的1.6倍。它们占2018年家庭总债务的19.3％，低于2014年的24.3％。
[ad_2]阅读更多