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吉隆坡: 派拉蒙公司 将其教育业务出售给由Tunku Ali Redhauddin和Ganendran Sarvananthan拥有的Two Horses Capital Sdn Bhd。
该物业教育公司周四宣布出售其在Paramount Education Sdn Bhd,Paramount Education(巴生)私人有限公司和Sri KDU私人有限公司(目标公司)的股权,现金代价为540.50亿令吉。
Paramount Education私人有限公司持有人民币21百万元的69.7%权益,Paramount Education(巴生)持有80%的股权,价值21百万令吉,巴西KDU为80%,为3.85亿令吉。
派拉蒙表示,指示性出售对价是基于目标公司的利息,税项,折旧和摊销前的盈利(Ebitda)以及2018年12月31日的真实教育,即5,380万令吉,并乘以商定的倍数16.0倍。
“这将导致目标公司和REAL教育100%股权的隐含企业价值(EV)达到861亿令吉,”它说。
派拉蒙表示,出售将使其能够以有吸引力的估值货币化并释放其在派拉蒙高等教育集团部分投资的价值,这与发达市场的区域教育服务提供商相当。
“根据2018年12月31日的经审计财务报表,16次EV / Ebitda倍数高于可比公司的EV / Ebitda倍数和派拉蒙集团的EV / Ebitda倍数9.7倍,使拟议的出售价值增加对股东说,“它说。
派拉蒙表示,它将实现处置的预估收益约为4.878亿令吉,这将使公司每股收益提高每股1.10令吉;和
“通过参与TPG作为顾问和管理合作伙伴,Tunku Ali和Ganen拥有广泛的区域业务网络,公司活动将提升派拉蒙高等教育集团在区域内的品牌知名度。
“TPG在教育领域拥有丰富的投资经验,派拉蒙高等教育集团可以利用这一经验将其增长提升到一个新的水平,”它表示。
Tunku Ali Redhauddin是马来西亚马尔堡学院的主席,马来西亚教学的创始受托人和主席,以及马来西亚的伊丽莎白大学的校长。
此前,他曾在麦肯锡公司和国库控股公司工作,目前在多家公司和非营利实体(包括TPG Capital Asia)担任其他董事会和顾问。
Ganen是TPG Capital Asia的管理合伙人。他于2014年从Khazanah Nasional Bhd加入TPG,自2004年以来一直在那里工作。他目前担任TPG Capital在东南亚的几家投资公司的董事会成员。
TPG是一家全球领先的另类资产公司,成立于1992年,管理资产超过108亿美元。
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